En dix ans, le prince a transformé l’Autriche en une démocratie parlementaire où il fait bon vivre. A sa mort, son ancien ministre félon est relâché et parvient à se faire élire à la présidence. A moitié sénile, l’homme laisse l’armée allemande occuper le pays ce qui inquiète Anna et son mari le docteur Zaccharia. Influencé par ses amis, son beau-fils Mathias s’en prend aux biens des juifs qui commencent à ressentir les méfaits de l’occupant allemand. Zaccharia reprend la bague dans le tombeau du prince, rouvre le laboratoire d’Helvetius, espérant empêcher l’arrivée des heures sombres qu’il pressent. Sur ordre du fuhrer, le mystérieux Werner est chargé de récupérer la bague dont les pouvoirs inquiètent les nazis.